Kentten 17 km uzaklıkta, Bursa'nın kuzeyindedir. Kayıtlarda Aldancık veya Akdancık olarak da geçer. 1487 yılı tahrir defterinde padişah tımarları arasında yer alan köyde, bu tarihte sadece 9 hane yaşamaktaymış. 1573 yılında hane sayısı 20'ye yükselmiştir. Tahrir defterlerinde Beğlü/Balı adını da taşıdığı yazılmaktadır. 1487 yılındaki belgelerde köyde bir panayır kurulduğu yazıldığına göre önemli bir yerleşim olmadır. 1487 yılı tahrir defterine göre köyde bir antik yerleşim alanı kalıntısı olduğu belirtilmiştir. Bu antik yerleşimin üzerinde ise bağlar varmış. Köyün adına da bu nedenle Bağlu denilmekteymiş. 1895 ve 1908 Yıllığı’na göre 72 hane bulunan köyde 1927 yılında 311, 1990 yılında 535, 1997 yılında 246 kişi yaşamaktaydı. Köyde Avdancık Dedesi olarak anılan bir adak yeri vardır. (BOA. Temettuât Defterleri, no.7389)